證券時報網(wǎng)
余勝良
2025-08-29 22:27
“截至今年年中，試點基金一期已經(jīng)完成建倉任務，并取得良好收益。二季度末，二期已經(jīng)做了主體建倉，基本完成建倉工作。三期從7月初開始啟動，目前進展非常順利?！?/p>
在8月29日下午的新華保險2025中期業(yè)績發(fā)布會上，新華資產(chǎn)總裁陳一江透露了險資長期股票投資試點基金即鴻鵠基金的進展。
鴻鵠基金由中國人壽和新華保險共同設立，由國壽資產(chǎn)和新華資產(chǎn)聯(lián)合出資設立的國豐興華擔任基金管理人。中國人壽稍早表示，截至6月末，其對鴻鵠基金累計出資350億元。
自2023年底中國人壽和新華保險公告后，鴻鵠基金備受關注，其開啟了保險資金長期股票投資試點步伐。截至目前，鴻鵠基金一共設立了三期，合計獲批規(guī)模1100億元。
其中：
鴻鵠基金一期規(guī)模500億元，為公司制基金，中國人壽和新華保險各出資250億元。自2024年3月開始投資，到2025年3月，已全部投資落地。
鴻鵠基金二期規(guī)模200億元，中國人壽和新華保險各出資100億元。
鴻鵠基金三期方面，據(jù)券商中國記者此前了解，獲批規(guī)模一共400億元。三期下有兩只產(chǎn)品，三期1號規(guī)模225億元，中國人壽、新華保險各出資一半；三期2號由多家中小險企認購。（詳見《中小險企新模式入局》《險資系私募證券基金公司增至7家》）
陳一江表示，鴻鵠基金作為試點基金，設立出發(fā)點有兩個，即維護資本市場長期穩(wěn)定發(fā)展，公司優(yōu)化資產(chǎn)配置。自2024年以來，試點基金堅持依法合規(guī)運作。
鴻鵠基金投資范圍為中證A500指數(shù)成份股中符合條件的大型上市公司A+H股，標的公司選取的標準是治理良好，經(jīng)營運作穩(wěn)健，股息相對穩(wěn)定，流動性較好。
“經(jīng)過一年多實踐，投資團隊在相關投資策略的配置理念上，標的股票選取能力上，得到長足進步?！标愐唤硎?，在此基礎上，從今年上半年看，試點基金的風險指標低于基準，收益指標高于基準，實現(xiàn)了功能性與盈利性雙豐收。
陳一江表示，未來試點基金將堅守政策初衷，立足耐心資本優(yōu)勢，長錢長用，嚴肅投資紀律，深化投研，優(yōu)化配置，統(tǒng)籌持有和交易策略，更高水平上實現(xiàn)試點基金功能性和盈利性的統(tǒng)一。基于現(xiàn)在組合結構和標的品種，有信心試點基金的業(yè)績保持長期韌性。
根據(jù)公開信息，鴻鵠基金一期出現(xiàn)在陜西煤業(yè)、中國電信、伊利股份等上市公司前十大股東名單中。
新華保險半年報披露了鴻鵠基金一期的最新業(yè)績。基金一期名為鴻鵠志遠（上海）私募投資基金有限公司，截至6月末，其總資產(chǎn)為571.12億元，凈資產(chǎn)556.84億元；上半年，營業(yè)收入12.03億元、營業(yè)利潤11.75億元，凈利潤9.68億元。
校對：廖勝超
