TrendForce集邦咨詢報(bào)告稱,光伏產(chǎn)業(yè)鏈積極報(bào)漲,月內(nèi)價(jià)格將有所抬升。多晶硅廠商報(bào)漲,報(bào)價(jià)區(qū)間上調(diào)至4.5—5萬元/噸,但尚未觀察到在該區(qū)間的實(shí)際成交;盡管如此,多晶硅廠商依然展現(xiàn)出強(qiáng)烈的挺價(jià)決心。隨著雙方的持續(xù)博弈,不排除部分下游企業(yè)為規(guī)避未來價(jià)格進(jìn)一步上漲的風(fēng)險(xiǎn),而選擇接受實(shí)際成交價(jià)的小幅上調(diào)。宏觀層面,供給側(cè)出清指導(dǎo)思路,為行業(yè)“反內(nèi)卷”帶來綱領(lǐng)性指引,但綜合考量各類因素,實(shí)際執(zhí)行仍待時(shí)日。硅料價(jià)格低價(jià)區(qū)間順漲可能性較高,或即將迎來小幅反彈。
東興證券指出,看好“反內(nèi)卷”深化背景下,光伏行業(yè)供給側(cè)改革加速推進(jìn)。三條主線將受益:1)技術(shù)迭代快的電池片和高啟停成本的硅料環(huán)節(jié),尾部產(chǎn)能有望加速出清;2)聚焦金屬化新技術(shù),銅電鍍、銅漿料、疊柵等,驅(qū)動(dòng)相關(guān)輔材結(jié)構(gòu)性升級(jí);3)估值受光伏板塊低迷拖累、持續(xù)高景氣的儲(chǔ)能PCS。
中原證券表示,中期來看,建議關(guān)注“產(chǎn)能出清”和“新技術(shù)迭代”兩條主線。產(chǎn)能出清方面,建議關(guān)注虧損幅度較大、產(chǎn)能出清預(yù)期明確的主輔材領(lǐng)域。建議關(guān)注多晶硅料、光伏玻璃等細(xì)分領(lǐng)域頭部企業(yè)。新技術(shù)方面,建議關(guān)注BC電池和鈣鈦礦電池商業(yè)應(yīng)用進(jìn)展。重點(diǎn)關(guān)注公司:大全能源、特變電工、福萊特、旗濱集團(tuán)、隆基綠能、愛旭股份、拉普拉斯、微導(dǎo)納米、聚和材料、福斯特。